目 录
一、 稀土产业链和产品概况
二、全球稀土资源和产品供应格局 4
三、中国稀土资源管理格局 8
四、中国稀土产业链市场规模 11
五、中国稀土功能材料市场格局 13
( 一 )稀土磁性材料 13
( 二 )稀土催化材料 24
( 三 )稀土储氢材料 …………………………… 27
( 四 )稀土抛光材料 29
( 五 )稀土发光材料 30
( 六 )稀土合金材料 ……………………… 32
( 七 )稀土晶体材料 33
图 、表目录
图 1 稀土产业链 …………………………2
图 2 稀土上游材料主要产品分类 3
图 3 全球稀土储量分布(万吨) 4
图 4 2 0 2 4年全球稀土矿产量分布(万吨) 5
图 5 中国稀土产业链各阶段在全球市场中的占比(2022) 6
图 6 全球主要国家稀土产业链覆盖情况 7
图7 2021-2023年稀土集团整合进程 9
图8 2021-2024年我国稀土冶炼分离配额及增速 11
图 9 2 0 2 4年我国钕铁硼磁材主要消费领域(万吨) 16
表 1 稀土元素品类 …………………………1
表 2 2024年稀土矿开采、冶炼分离控制指标 11
表 3 我国稀土冶炼分离主要企业情况 12
表 4 稀土永磁材料分类及应用领域 13
表 5 我国稀土永磁材料企业梯队 19
表 6 我国稀土永磁材料主要企业情况 19
表 7 稀土催化材料主要应用领域 24
表 8 全球及中国稀土催化剂主要企业 26
表 9 我国稀土储氢材料主要企业 28
稀土作为现代工业的“维生素”,在新能源、军工、电子等高科 技领域具有不可替代的战略价值，成为全球产业竞争与地缘政治博弈 的核心焦点。我国主导全球稀土供应链，控制着约70%的全球稀土产 量及90%的稀土精炼产能。伴随全球地缘政治紧张形势加剧，美西方 国家将稀土“去中国化”视为国家安全核心议题，出台政策将稀土纳 入国家战略资源储备，加强稀土矿储量勘探，并推动在美国、澳大利 亚、加拿大等地新建冶炼、分离产能，意图构建对华稀土供应链替代 方案。2025年以来，特朗普对格陵兰岛的领土诉求乃至美乌争议性 矿产协议，均凸显稀土资源在重塑全球权力格局中的杠杆作用，也反 映出大国博弈中资源安全与产业链控制权的深层较量。
一、稀土产业链和产品概况
稀土 (rareearth), 又称稀土元素，是元素周期表上第Ⅲ族的 钪、钇以及镧系元素共17种金属化学元素的合称，皆属于副族元素。 根据稀土元素不同性质的特征，十七种稀土元素通常分为轻稀土和中 重稀土 。
表 1 稀土元素品类
品类 稀土元素
轻稀土 镧、铈、镨、钕、钷
中稀土 钐、铕、钆
重稀土 铽、镝、钬、铒、铥、镱、镥、钪、钇
资料来源：深企投产业研究院整理。
分不同元素来看，镧、铈主要用于玻璃陶瓷、抛光、照明、储氢、
石油和汽车尾气催化、冶金工业等领域；钇、铕多用于照明、高清显 示、核工业等领域；钕、镨、镝、铽、钐主要用于永磁部门，是制造 风机、电动汽车、节能家电、机器人等产品不可或缺的重要元素；钆 具有高度的顺磁性，常用作核磁共振成像的显影剂。在所有稀土元素 中，使用最为广泛的是钕、铈、镧，合计占比达85%。
稀土从资源开发到应用主要分为开采、冶炼、分离、加工等步骤，
产业链如下图所示。
图 1 稀土产业链
资料来源：深企投产业研究院整理。
首先从稀土矿山中开采得到稀土原矿，再通过冶炼、分离方法得 到稀土氧化物、稀土金属(单质)、稀土合金等，其中稀土氧化物为 主要产品，包含氧化镧、氧化铈、氧化钕、氧化镨、氧化铽、氧化镝、 氧化铕、氧化钇、氧化钐等。我国稀土冶炼分离产品涉及稀土氧化物、
稀土盐类、稀土金属与合金等400多个品种、1000 多种规格，可满 足绝大多数领域消费需求。
大类 小类
稀土氧化
物 碳酸稀土、氧化镧、氧化钕、氧化铈、氧化镨、氧化铽、 氧化镝、氧化铕、氧化钇、氧化钐、镨钕氧化物
稀土金属 镧、铈、错、钕、钐、铕、钆、铽、镝、钬、铒、铥、 钇、钪、镥、钷、镱
稀土合金 谱钕合金、镨钕镝合金、混合稀土金属、电池级混合稀 土金属、富镧金属、富铈金属、镝铁合金
图 2 稀土上游材料主要产品分类
资料来源：中国粉体网《稀土产业链全景图》。
对于稀土氧化物及稀土金属，又可进一步通过烧结(永磁)、掺 杂(荧光粉)、复合(催化剂载体)等技术制备成稀土功能材料，具 体包括稀土磁性材料、稀土催化材料、稀土储氢材料、稀土抛光材料、 稀土发光材料、稀土合金材料等，最后被广泛应用于风力发电、新能 源汽车、节能变频空调、节能电梯、机器人及智能制造等。根据广晟 有色2023年报，2022年中国稀土消费结构中永磁材料占比达到42%, 冶炼与机械、石油化工、玻璃陶瓷、储氢材料、发光材料、农业轻纺、 抛光材料和催化材料分别占比13%、9%、8%、7%、6%、6%、5%和5%。
稀土功能材料是国防军工和战略性产业的关键支撑，广泛应用于 先进武器装备和高端科技产品。例如，美国国会的研究报告显示， 一 架 F-35 战机需要417kg 稀土材料， 一艘核潜艇需超过4吨， 一辆电 动汽车的高性能电机需3-5kg 稀土永磁材料。
二、全球稀土资源和产品供应格局
稀土元素开采难度大。尽管稀土元素在地壳中含量可观，且近年 多国发现大型矿体，但其稀有性依旧存在。原因主要有三： 一是可开 采矿床中稀土含量低、分布散，规模化开采难度大；二是常作为其他 矿产品开采的副产品，开采过程复杂且效率低；三是稀土矿常伴生铀、 钍等天然放射性元素，导致开采加工流程复杂，环境污染问题严重。
我国是全球最大的稀土储备国。美国地质调查局 USGS 统计数据 显示，2024年全球稀土储量超9000万吨(以稀土氧化物REO 计，非 稀土矿石储量),其中我国稀土储量为4400万吨，位居全球第一， 约占全球储量的48%,巴西、印度、澳大利亚储量位列第二至第四位， 储量均在500万吨以上，前四大稀土资源持有国资源储量合计超过全 球总储量的85%,资源分布集中度较高。
